حلّ موسم الأرباح

حلّ موسم الأرباح – بلغ مؤشر S&P 500 يوم الاثنين أعلى مستوى قياسي له للمرة الـ46 هذا العام، على الرغم من المزيج الأخير من بيانات الوظائف الذي أتى أقوى من المتوقع وأرقام التضخم التي أتت أعلى من المتوقع. تشير هذه العوامل إلى أن الاحتياطي الفدرالي (المركزي الأميركي) قد يحتاج إلى إبطاء خططه لتخفيف السياسة النقدية. وتداول المؤشر عند 5871 نقطة.

تعافت شركة Nvidia من ضعفها الصيفي واقتربت من مستوياتها القياسية بعد أن أعلن الرئيس التنفيذي للشركة، جينسن هوانغ، أن الجيل القادم من شريحة Blackwell، التي شهدت بعض التأخير، أصبح الآن في مرحلة الإنتاج الكامل وأن الطلب عليها مرتفع للغاية.

بدأ موسم الأرباح بقوة بالنسبة إلى المصارف الأميركية الكبرى التي أعلنت عن أرباحها. إلى جانب المصارف، أعلن 6٪ تقريبًا من شركات S&P500 عن أرباحه، وقد أبلغ 80٪ منها تقريبًا عن مفاجأة إيجابية في ربحية السهم (EPS)، وفقًا لبيانات FactSet.

وسيعلن اليوم كل من Goldman Sachs وBank of America وCitigroup عن أرباحها. أما غدًا، فدور Morgan Stanley، يليه ASML. وسنركز الخميس على أرباح TSM وNetflix. فاربطوا أحزمتكم!

مؤشر الدولار الأميركي يختبر مقاومة 103.40

واصل مؤشر الدولار الأميركي ارتفاعه، فبلغ مستوى 103.40 في تداولات الأمس. ويُعتبر هذا المستوى مقاومة قوية ويمثل أعلى نقطة للمؤشر منذ بداية أغسطس. ومع ذلك، تُظهر المؤشرات الفنية الآن أن السوق في حالة تشبع شرائي على الرسم البياني اليومي، ما يدلّ على أن الحركة الإيجابية الحالية قد لا يكون لديها مجال كبير للاستمرار.

في الوقت الحالي، يكتسب المؤشر قوة فعقود الفائدة الآجلة للاحتياطي الفدرالي تشير إلى خفض في سعر الفائدة بأقل من 50 نقطة أساس من الآن وحتى نهاية العام. ومع ذلك، تستمر البيانات في إظهار صورة متباينة. على الرغم من ذلك، لا تزال الحركة الإيجابية الحالية تُعتبر تصحيحًا قصير المدى قبل استئناف الاتجاه السلبي. وتقع منطقة المقاومة التالية بين 103.70 و104.0، ومن المرجح أن تصمد.

اليورو/الدولار الأميركي تحت مستوى 1.09

واصل زوج اليورو مقابل الدولار تراجعه، فقد وصل إلى 1.0891، وهو أدنى مستوى منذ بداية أغسطس. ويُعتبر هذا المستوى منطقة دعم مهمة تمتد من 1.09 إلى 1.0870، ويجب مراقبته بعناية، فكسر هذا الدعم سيفتح الطريق لتصحيح أعمق بكثير.

تقترب المؤشرات الفنية من منطقة تشبع عمليات البيع على المستوى اليومي على الاقل، ما يشير إلى أن التصحيح السلبي الحالي قد يقترب من نهايته. إذا استقر السعر فوق منطقة الدعم المذكورة، فقد يوفر ذلك فرصة للمشترين لدخول السوق مرة أخرى.

الذهب يبقى محصورًا تحت مستوى 2660 دولارًا

في نهاية الأسبوع الماضي، ارتفع سعر الذهب إلى 2664 دولارًا وسط شائعات عن احتمال هجوم إسرائيلي على إيران. وفي ظل عدم حدوث ذلك في عطلة نهاية الأسبوع، بدأ سعر الذهب الأسبوع بانخفاض، وتداول بالقرب من 2640 دولارًا. بينما أصبحت المؤشرات الفنية محايدة على المستوى اليومي حالياً.

طالما أن سعر الذهب بقي تحت مستوى 2660 دولارًا، هناك احتمال لمزيد من التصحيح السلبي، وربما إعادة اختبار أدنى مستوى للأسبوع الماضي حول 2604 دولارات. ومع ذلك، يجب أولاً كسر مستوى 2620 دولارًا. بالإضافة إلى ذلك، إذا انخفض السعر تحت 2600 دولار، فقد يؤدي ذلك إلى تصحيح أكثر أهمية، وربما يستمر نحو 2580 دولارًا.

خام برنت تحت 75 دولارًا

بدأ خام برنت الأسبوع بانخفاض حاد، فقد انخفض تحت 75 دولارًا بعد إغلاق تداولات الأسبوع الماضي حول 79 دولارًا. ويأتي الانخفاض في الجلسة الأميركية بالأمس بعد تقارير من صحيفة واشنطن بوست تفيد بأن إسرائيل لن تستهدف المنشآت النووية أو النفطية الإيرانية.

على الرغم من التراجع الأخير، تشير نظرية الوقت/السعر إلى أن السوق الهابط للنفط انتهى في 3 أكتوبر. يُنظر إلى الانخفاض الحالي على أنه تصحيح قصير المدى قبل استئناف الاتجاه الإيجابي. وفقًا لهذه النظرية، طالما يتداول خام برنت فوق 72 دولارًا، الاحتمال كبير لحركة إيجابية أخرى، مع إمكانية إعادة اختبار مستوى 80 دولارًا في الأسابيع المقبلة.

بقلم نور الحموري، كبير محللي الأسواق في سكويرد فاينانشيال

نور مستثمر ومحلل للأسواق مستقل ومستشار مالي، يحمل بكالوريوس في علم المالية والمصارف من جامعة عمان الأهلية وشهادة CFTe في الاقتصاد من الاتحاد العالمي للمحللين الفنيين. يتمتع نور بخبرة 15 سنة في الفوركس والأسهم والتطورات الاقتصادية العالمية، بالإضافة إلى تحليل سياسات المصارف المركزية والتحليل ما بين الأسواق المالية. نور يظهر بانتظام على أبرز الشبكات التلفزيونية العالمية، مثل بي بي سي (BBC) والجزيرة، والحرّة، وسي إن بي سي (CNBC) وبلومبرغ (Bloomberg)، في أحاديث وتحاليل وقراءات للأسواق وأحداثها.

رفع المسؤولية: هذا التواصل تسويقي ولا يحتوي، ولا يجب تفسيره على أنه يحتوي على: نصائح استثمارية أو توصيات استثمارية، أو عرض أو التماس لأي معاملات تتصل بالأدوات المالية. لا يُعدُّ الأداء في الماضي ضمانًا أو تنبؤًا بأي أداء مستقبلي. ولا تُعدُّ المعلومات المذكورة هنا توصيةً شخصيةً ولا تُراعي أهدافك الاستثمارية الشخصية، أو استراتيجيات الاستثمار لديك، أو وضعك المالي أو احتياجاتك المالية. لا تُقدم شركة سكويرد فاينانشيال (Squared Financial) ولا تتحمل أي مسؤولية عن دقة المعلومات الواردة أو اكتمالها، أو أي خَسارة ناتجة عن أي استثمار بناءً على توصية أو تنبؤ أو معلومات أخرى تقدمها شركة سكويرد فاينانشيال.

المعلومات الواردة في هذا الموقع غير موجَّهة لأي شخص في أي بلد أو ولاية يكون فيها ذلك النشر أو الاستخدام مخالفًا للقانون أو التنظيمات المحلية