خلال الجلسة الآسيوية الماضية، تعرضت الأسواق العالمية لموجة من الخوف بسبب تقارير عن هجوم في إيران. ونتيجة لذلك، شهدت المؤشرات الآسيوية انخفاضًا حادًا، حيث خسر مؤشر نيكي225 أكثر من 2.5%. كما خسرت العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم الأوروبية والأمريكية أكثر من 0.5% في المتوسط. ومع ذلك، شهدت الملاذات الآمنة مثل الذهب والفضة ارتفاعًا ملحوظًا، بينما شهد النفط الخام ارتفاعًا يزيد عن 3% تقريباً.

يجب على المتداولين توخي الحذر حيث قد يؤدي التصعيد إلى زيادة التقلبات، خاصة إذا استمر. يجب حماية المراكز في جميع الأوقات.

هل من الممكن رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفدرالي؟

في الأيام القليلة الماضية، أظهرت الأرقام الاقتصادية الأمريكية قوة كبيرة. نتيجة لذلك، قلت احتمالية قيام الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة. وينعكس ذلك في العقود الآجلة لمعدلات الفائدة الاميركية، التي تشير إلى أن من غير المحتمل أن تحدث أي تخفيضات للفائدة في اجتماعات شهر يونيو، يوليو، أو حتى سبتمبر.

خلال تداولات الأمس، ذكر عدة مسؤولين من الاحتياطي الفيدرالي أنهم ليسوا في عجلة من أمرهم لخفض أسعار الفائدة. بالإضافة إلى ذلك، ذكر عضو الفدرالي الأميركي ويليامزأنه بالرغم من أن رفع أسعار الفائدة ليس الخطة الأساسية للبنك في الوقت الحالي، إلا أنهم سيرفعون الفائدة من جديد إذا لزم الأمر.

مؤشر الدولار يحوم فوق 106.0

استعاد المؤشر العام للدولار الأمريكي مستوى المقاومة 106.0 بعد أن انخفض مؤقتًا عنه خلال تداولات الأمس. وصل المؤشر هذا الصباح إلى 106.35 عقب التقارير عن هجوم على إيران.

في الوقت نفسه، تظل المؤشرات الفنية في حالة تشبع شرائي كبير. ومع ذلك، من المحتمل أن يستمر التراجع، لكنه سيكون محدودًا قبل استئناف الاتجاه الصاعد.

خلال الأسابيع القليلة المقبلة، سنرى ما إذا كان الاحتياطي الفيدرالي سيؤجل أول خفض للقائدة فعلياً. إذا استمرت الأرقام الاقتصادية القوية من الولايات المتحدة، من المحتمل أن يتعزز ذلك قوة الدولار الأمريكي، وقد يُعتبر أي تراجع نحو الأسفل فرصة جديدة للمشترين على المدى القصير والمتوسط. في الأسابيع القادمة، ستحتاج الأسواق إلى مراعاة تأخير أول خفض للأسعار ليتم تسعير ذلك من جديد.

اليورو قد يستمر بالتصحيح نحو مستويات 1.07

خلال جلسات التداول الخمس الماضية، تمكن اليورو مقابل الدولار من الحفاظ على مستوى الدعم 1.06، مما تسبب في تحول المؤشرات الفنية إلى إيجابية قليلاً .وقد تؤدي هذه الإيجابية في المؤشرات الى استمرار مرحلة التصحيح نحو الأعلى خلال الفترة القصيرة المقبلة.

في الوقت الحالي يجب تجاوز منطقة المقاومة المتمركزة ما بين 1.0680 و1.07 لتحقيق مكاسب أكبر نحو 1.0750. هذا تصحيح قصير المدى، وليس اتجاهًا.

الدولار مقابل الين يقترب من 155.0

استمر زوج الدولار مقابل الين في التداول قرب مستويات المقاومة المتمركزة عند 155.0 خلال الأيام الأربعة الماضية من التداول. وهذا يمثل أعلى مستوى وصل إليه في حوالي 30 عامًا. من المثير للاهتمام أن البنك المركزي الياباني لم يتدخل بعد. سابقًا، تدخل البنك المركزي الياباني عدة مرات عندما وصل الزوج إلى 152.0. هناك تكهنات بأن البنك حالياً قد قد يتخذ إجراءً إذا تم اختراق مستويات 155.0 بالفعل.

خلال الفترة القصيرة الماضية التدخلات اللفظية للبنك المركزي لم تبطئ من تقدم  الدولار مقابل الين؛ لذا، من الضروري لأولئك الذين يقومون ببيع الدولار مقابل الين التركيز جيداً على إدارة المخاطر عند التداول على الين الياباني.

توقف ارتفاع الذهب

في وقت سابق من هذا الصباح، ارتفع الذهب بشكل مؤقت فوق مستويات 2400 دولار للاونصة ردًا على الهجوم على إيران. ومع ذلك، توقف الارتفاع سريعاً ليعود الذهب للتراجع نحو مستويات 2380 دولار للاونصة. قد يكون هذا مؤشرًا مبكرًا على أن تصحيحًا كبيرًا قد يكون في الطريق، خاصةً وأن الرسم البياني اليومي يظهر العديد من الشموع الانعكاسية.

كسر مستويات الدعم التالية 2380 دولار للاونصة سيفتح المجال للمزيد من التراجع نحو مستويات الدعم التي تليها والمتمركزة عند 2360 دولار للاونصة.

 

 

بقلم نور الحموري، كبير محللي الأسواق في سكويرد فاينانشيال

نور مستثمر ومحلل للأسواق مستقل ومستشار مالي، يحمل بكالوريوس في علم المالية والمصارف من جامعة عمان الأهلية وشهادة CFTe في الاقتصاد من الاتحاد العالمي للمحللين الفنيين. يتمتع نور بخبرة 15 سنة في الفوركس والأسهم والتطورات الاقتصادية العالمية، بالإضافة إلى تحليل سياسات المصارف المركزية والتحليل ما بين الأسواق المالية. نور يظهر بانتظام على أبرز الشبكات التلفزيونية العالمية، مثل بي بي سي (BBC) والجزيرة، والحرّة، وسي إن بي سي (CNBC) وبلومبرغ (Bloomberg)، في أحاديث وتحاليل وقراءات للأسواق وأحداثها.

رفع المسؤولية: هذا التواصل تسويقي ولا يحتوي، ولا يجب تفسيره على أنه يحتوي على: نصائح استثمارية أو توصيات استثمارية، أو عرض أو التماس لأي معاملات تتصل بالأدوات المالية. لا يُعدُّ الأداء في الماضي ضمانًا أو تنبؤًا بأي أداء مستقبلي. ولا تُعدُّ المعلومات المذكورة هنا توصيةً شخصيةً ولا تُراعي أهدافك الاستثمارية الشخصية، أو استراتيجيات الاستثمار لديك، أو وضعك المالي أو احتياجاتك المالية. لا تُقدم شركة سكويرد فاينانشيال (Squared Financial) ولا تتحمل أي مسؤولية عن دقة المعلومات الواردة أو اكتمالها، أو أي خَسارة ناتجة عن أي استثمار بناءً على توصية أو تنبؤ أو معلومات أخرى تقدمها شركة سكويرد فاينانشيال.

المعلومات الواردة في هذا الموقع غير موجَّهة لأي شخص في أي بلد أو ولاية يكون فيها ذلك النشر أو الاستخدام مخالفًا للقانون أو التنظيمات المحلية.